EURO SİGORTA ANONİM ŞİRKETİ

OLAĞAN GENEL KURUL GÜNDEMİ

GÜNDEM

1.      Açılış ve Başkanlık Divanı seçimi.

2.      Genel kurul toplantı tutanağının Genel Kurul adına imzalanması için Divan ‘  a yetki verilmesi.

3.      2008 Dönemine ait Yönetim Kurulu Faaliyet Raporu ile Denetçi Raporunun ayrı  ayrı  okunup müzakere edilmesi,2008 Dönemi Bilanço ve  Kar - Zarar hesaplarının  ayrı ayrı   okunup müzakere  edilerek  karara bağlanması ,

4.      Yönetim kurulu Üyeleri ile Denetçilerin  ayrı  ayrı    ibrası ,

5.      Dönem içinde boşalan Yönetim Kurulu üyeliklerine yeni atamaların yapılması, atanan üyelerin onaylanması ,

6.      Yönetim Kurulu Üyelerinin ve  Denetçilerin seçimi ,

7.      Yönetim Kurulu Üyeleri ile Denetçilere ödenecek  ücret ve huzur haklarının    tesbiti , 

8.      Türk Ticaret Kanunu’ nun 344 ve 335 maddeleri gereğince şirket yönetim kurulu üyelerine izin verilmesi.

9.      Dilek ve temenniler , kapanış.

 SİGORTA ADI

EURO SİGORTA A.Ş.

DÖNEMİ:

01.01.2008 – 31.12.2008

SİGORTA VE REASÜRANS İLE EMEKLİLİK ŞİRKETLERİNİN

MALİ BÜNYELERİNE İLİŞKİN YÖNETMELİK UYARINCA HAZIRLANAN

01.01.2008 –31.12.2008 DÖNEMİNE

İLİŞKİN FAALİYET RAPORU

Şirketimizin 2008 yılı faaliyetleri ile ilgili olarak Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine ilişkin yönetmelikte belirlenen usul ve esaslar çerçevesinde hazırladığımız FAALİYET RAPORU’ nu ekleriyle birlikte tetkik onayınıza sunarız.

Saygılarımızla

28.05.2009

Yönetim Kurulu Başkanı ve                 Yönetim Kurulu Üyesi ve        

Murahhas Aza                                    Genel Müdür Yardımcısı       

MUSTAFA  ŞAHİN                          YUSUF ALİ ALAN     

I.GENEL BİLGİLERİ İHTİVA EDEN SUNUŞ BÖLÜMÜ

a) Faaliyet sonuçlarına ilişkin özet finansal bilgiler:

Sayın ortaklarımız,

Şirketimizin 2008 yılı ticari faaliyetleri içinde ulaşılan sonuçlar aşağıda bilgilerinize sunulmaktadır.

Genel Değerlendirme

2008 yılında bütün branşlarda toplam 12.743.225,38 TL prim üretimi sağlanmıştır. Bunun 5.074.666,72 TL kısmı reasürörlere devredilerek 7.668.558,66 YTL konservasyon  tutulmuştur.

Bu dönemde şirketimizin UFRS  çerçevesinde düzenlenen mali tablolarına göre  (2.863.847,29) TL teknik zarar, 499.903,49 TL mali gelir, -53.187 TL Yatırırım Gideri,1.229.806,42 Olağandışı Faaliyet Geliri elde edilmiştir. Gelirlerimizden toplam giderlerimiz düşüldükten sonra 1.187.324,38 TL Dönem Zararı  gerçekleşmiştir.

2008  yılı  sonunda aktif  toplamımız   21.716.684,23 TL   olarak gerçekleşmiştir.

Sonuç:

Şirketimiz’ in  31.12.2008 tarihi itibariyle hazırlanan mali tablolarında 1.187.324,38 TL Dönem Zararı elde edilmiştir. Bu vesile ile sonuçlarını değerli tetkiklerinize arz etmiş olduğumuz 2008 yılı bilançosu ile kar zarar hesaplarının onaylanmasını ve bu yıla ait işlem ve hesaplardan dolayı Yönetim Kurulu’ nun ibrasını takdirlerinize sunar, 2009 yılının ülkemiz , ortaklarımız ve şirketimiz için hayırlı olmasını dileriz.

Saygılarımızla ,

Yönetim Kurulu

b) Şirketin Tarihçesi

Euro Sigorta A.Ş. 7 Eylül 1995 tarihinde Toprak Sigorta adı ile kurulmuş, 1 Haziran 1996 tarihi itibariyle fiilen faaliyete geçmiştir. Şirket, Yangın, Nakliyat, Kaza ve Mühendislik branşlarında faaliyet göstermektedir.

Toprak Sigorta Anonim Şirketi’nin %95,064 oranındaki hissesinin 15.01.2008 tarihinde Euro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından satın alınmasından sonra şirket faaliyetlerine Euro Sigorta A.Ş. adı ile devam etmektedir.

Euro Sigorta A.Ş. tüm sigortalılarına yüksek kalitede, koşulsuz müşteri memnuniyeti anlayışı ile sektörde en iyi hizmeti veren sigorta şirketi olarak sektörünün gelişmesine katkıda bulunacaktır.

          2008 Yılı İçerisinde Ana sözleşmede Yapılan Değişiklikler

30.04.2008 tarihinde yapılan olağanüstü genel kurul toplantımızda , anasözleşmemizin  2- 4- 5- 8- 13- 30- 32- 40.ıncı maddelerinin aşağıda belirtildiği şekilde değiştirilmesine karar verilmiştir.

15.01.2008 tarihinde Toprak Sigorta A.Ş.’nin Euro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından satın alınmasından sonra unvan değişikliği ve kurumsal yaklaşımlar çerçevesinde ana sözleşmenin  yukarıda belirtilen maddeleri tadil edilmiştir.

Toprak  Sigorta Anonim Şirketi Ana sözleşme Değişiklik Taslağı

ESKİ METİN

ÜNVAN

MADDE 2

Şirketin ünvanı “ Toprak Sigorta Anonim Şirketi”dir

MERKEZ VE ŞUBELER

MADDE 4

Şirketin merkezi İstanbul’dadır. Şişli ilçesi, Esentepe Yıldız Posta  Caddesi No:17 Cerrahoğlu İş merkezi Kat:  2-3 ‘ dur. Şirket, yetkili makamlardan izin alınması şartıyla Yönetim Kurulu Kararı ile yurt içinde ve dışında şube, acentelikler ve muhabirlikler ihdas edebilir.

Adres değişikliğinde yeni adres, Ticaret Sicili’ne tescil ve Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi’nde ilan ettirilir ve ayrıca Sanayi ve Ticaret Bakanlığı’na bildirilir. Tescil ve ilan edilmiş adresinden ayrılmış olmasına rağmen yeni adresini süresi içerisinde tescil ettirmemiş şirket için bu durum fesih sebebi sayılır. Tescil ve ilan edilmiş adrese yapılan tebligat şirkete yapılmış sayılır

SÜRE

MADDE 5

Şirket kati kuruluştan itibaren 99 yıl için kurulmuştur. Bu müddet mevzuatın öngördüğü işlemler yapılmak ve gerekli izinler alınmak şartı ile uzatılabilir veya kısaltılabilir.

İNTİFA SENETLERİ

MADDE 8

Genel Kurul, Yönetim Kurulu ’ nun önerisi üzerine intifa Senetleri ihdasına karar verebilir. İntifa Senetleri sahiplerine Ana Sözleşme ’de yapılacak değişiklikle safi karın tahsis ve dağıtımına ilişkin maddesinde belirtilecek oranda kar payı alma hakkı verir.

OY HAKKI

MADDE 13

Genel Kurullarda hissedarların sahip oldukları hisse sayısı kadar oy kullanmak hakları vardır.

Üzerinde intifa hakkı bulunan bir hisse senedinden doğan oy, intifa hakkı sahibi tarafından kullanılır.

ŞİRKET TEMSİLİ

MADDE 30

Şirketin temsili ile ilzam edilebilmesi ve ilgili tüm evrak ve işlemlerin geçerli olabilmesi için bunların, Şirketin ünvanı adı altında imza yetkisini  haiz en az iki kişi tarafından imzalanmış olması gerekir. İmzaya yetkili olanlar ile imza yetki dereceleri Yönetim Kurulu tarafından karara bağlanır.

Bu imza ve dereceleri Ticaret Siciline tescil ettirilir ve usulüne göre ilan olunur. Yönetim Kurulu üyelerinden imza yetkisine haiz olanlar Şirket adına birinci derece imza yetkilidirler.

YÖNETİM KURULU ÜYELERİNİN ÜCRETLERİ

MADDE 32

Şirket Yönetim Kurulu Başkan ve üyelerine, bu sıfatla yapacakları hizmetler karşılığında aylık bir maktu ücret veya her oturum için belli bir huzur hakkı ödenir. Ödenecek ücretin şekil ve tutarı Genel Kurul tarafından tespit ve tayin edilir.

Yönetim Kurulu Başkan ve üyeleri, ayrıca bu ana sözleşmenin kar dağıtımı maddesinde belirtilen şekilde ve oranda kar payı alırlar.

KARIN TAHSİSİ VE DAĞITILMASI

MADDE 40

Her yıl Şirketin bilançosunda tespit edilen kardan yasal ve mali yükümlülükler tutarı indirildikten sonra kalanı aşağıda belirtildiği üzere tahsis ve tevzi olunur:

1.      Vergiden sonraki safi kardan %5 kanuni (umumi) yedek akçeye ayrıldıktan sonra kalanından,

2.      Şirket sermayesinin yüzde beşi (%5) oranında bir meblağ sermayenin ödendiği tarihler dikkate alınmaksızın, (Birinci kar payı) olarak hissedarlar için ayrılır,

3.      Kalan safi karın yüzde ikiye (%2) kadarı, Yönetim Kurulu üyeleri ile Müdürden başlamak üzere daha üst ünvan da görev yapan personelin tamamına veya bir kısmına eşit olmayan miktarlarda Yönetim Kurulu’nun onayı ile dağıtılır,

4.      Yukarıdaki fıkralarda belirtilen tahsis ve dağıtımlardan sonra kalan safi kardan Genel Kurul ’ ca saptanacak oran ve miktarda bir meblağ ihtiyari (olağanüstü) yedek akçeye ayrılabilir. Kalan kısım sermayenin ödendiği tarihler dikkate alınmaksızın (ikinci kar payı) olarak hissedarlar için ayrılır.

YENİ METİN

ÜNVAN

MADDE 2

Şirketin ünvanı “Euro Sigorta Anonim Şirketi”dir

MERKEZ VE ŞUBELER

MADDE 4

Şirketin merkezi İstanbul’dadır. Şişli ilçesi, Esentepe Yıldız Posta  Caddesi No:17 Cerrahoğlu İş merkezi Kat: 3‘ tür. Şirket, yetkili makamlardan izin alınması şartıyla Yönetim Kurulu Kararı ile yurt içinde ve dışında şube, acentelikler ve muhabirlikler ihdas edebilir. Adres değişikliğinde yeni adres, Ticaret Sicili’ne tescil ve Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi’nde ilan ettirilir ve ayrıca Sanayi ve Ticaret Bakanlığı’na bildirilir. Tescil ve ilan edilmiş adresinden ayrılmış olmasına rağmen yeni adresini süresi içerisinde tescil ettirmemiş şirket için bu durum fesih sebebi sayılır. Tescil ve ilan edilmiş adrese yapılan tebligat şirkete yapılmış sayılır.

SÜRE

MADDE 5

Şirketin müddeti sınırsızdır.

İNTİFA SENETLERİ

MADDE 8

Genel Kurul, Yönetim Kurulu ’ nun önerisi üzerine intifa Senetleri ihdasına karar verebilir.

OY HAKKI

MADDE 13

Genel Kurullarda hissedarların sahip oldukları hisse sayısı kadar oy kullanmak hakları vardır.

ŞİRKET TEMSİLİ

MADDE 30

Şirketin temsili ile ilzam edilebilmesi ve ilgili tüm evrak ve işlemlerin geçerli olabilmesi için bunların, Şirketin ünvanı adı altında imza yetkisini  haiz en az iki kişi tarafından imzalanmış olması gerekir. İmzaya yetkili olanlar ile imza yetki dereceleri Yönetim Kurulu tarafından karara bağlanır.

Bu imza ve dereceleri Ticaret Siciline tescil ettirilir ve usulüne göre ilan olunur.

YÖNETİM KURULU ÜYELERİNİN ÜCRETLERİ

MADDE 32

Şirket Yönetim Kurulu Başkan ve üyelerine, bu sıfatla yapacakları hizmetler karşılığında aylık bir maktu ücret veya her oturum için belli bir huzur hakkı ödenir. Ödenecek ücretin şekil ve tutarı Genel Kurul tarafından tespit ve tayin edilir.

KARIN TAHSİSİ VE DAĞITILMASI

MADDE 40

Her yıl Şirketin bilançosunda tespit edilen kardan yasal ve mali yükümlülükler tutarı indirildikten sonra kalanı aşağıda belirtildiği üzere tahsis ve tevzi olunur:

1.      Vergiden sonraki safi kardan %5 kanuni (umumi) yedek akçeye ayrıldıktan sonra kalanından,

2.      Şirket sermayesinin yüzde beşi (%5) oranında bir meblağ sermayenin ödendiği tarihler dikkate alınmaksızın, (Birinci kar payı) olarak hissedarlar için ayrılır,

3.      Yukarıdaki fıkralarda belirtilen tahsis ve dağıtımlardan sonra kalan safi kardan Genel Kurul ’ ca saptanacak oran ve miktarda bir meblağ ihtiyari (olağanüstü) yedek akçeye ayrılabilir. Kalan kısım sermayenin ödendiği tarihler dikkate alınmaksızın (ikinci kar payı) olarak hissedarlar için ayrılır.

15.08.2008 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul Toplantımızda , ana sözleşmemizin  sermaye ile ilgili 6.maddesinin aşağıda belirtildiği şekilde değiştirilmesine karar verilmiştir.

Euro Sigorta Anonim Şirketi Ana sözleşme Değişiklik Taslağı

ESKİ  METİN

SERMAYE VE HİSSE SENETLERİ

MADDE 6

Şirketin sermayesi beheri 1.000,-TL nominal değerde nama yazılı 3.916.378.937 adet hisse karşılığı tamamı nakitten oluşan 3.916.378.937.000.-TL’ dır.

Şirket hisse senetleri A ve B grubu olarak iki gruba ayrılmış olup şirketin eski sermayesini teşkil eden ve tamamı ödenmiş olan 2.930.000.000.000.-TL ’sine tekabül eden hisse senetlerinden 1.494.300.000 adedi A grubu, 1.435.700.000 adedi B grubu olup, bu defa arttırılan 986.378.937.000.-TL tutarındaki sermayeyi temsil eden hisse senetlerinin 503.053.257 adedi A grubu ve 483.325.680 adedi B grubu olarak ihdas olunmuştur.

Artırılan 986.378.937.000.- TL ‘ nın  A grubu hisse senetlerini temsil eden 503.053.257.000.-TL ’ lık kısmı ile

 B grubunu temsil eden 483.325.680.000.-TL ’ lık kısmı ,İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu ‘ nun 300806 / 248388 sicil numarasında kayıtlı bulunan Ege Sigorta Anonim Şirketi ‘ nin , İstanbul 6 ıncı Asliye Ticaret Mahkemesi ‘ nin 23/05/2003 tarih ve 2003/1123 D. İş sayılı kararı ile tayin olunan bilirkişi heyeti tarafından verilen 16/06/2003 tarihli raporla tespit olunan 1.464.227.911.787.- (birtrilyondörtyüzalymışdörtmilyarikiyüzyirmiyedimilyondokuzyüzonbirbinyediyüzseksenyedi) TL ‘ lik özvarlığından karşılanmış olup , Türk Ticaret Kanununun  451 inci , Kurumlar Vergisi Kanununun 37 – 39  uncu  ve  Sigorta Murakabe  Kanununun 24 üncü maddelerine göre şirketimizle devralınarak birleşmesi suretiyle karşılanmıştır. Şirketin tamamı nama yazılı olan hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin devri, Türk Ticaret Kanunu, Sigortacılık Mevzuatı ve işbu Ana Sözleşme hükümlerinin mahfiziyeti kaydıyla serbesttir.

Hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin ciro edilmesi ve devir alana teslimi ile devir işlemi tekemmül etmiş olur.

Hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin devrinin Şirkete karşı hüküm ifa edebilmesi Yönetim Kurulu’nun bu konuda olumlu karar vermesi ve devrin pay defterine kaydedilmesi gerekir. Yönetim Kurulu her hangi bir sebep göstermeksizin dahi devre muvafakat etmeyebilir.

Yönetim Kurulu hisse senetlerini birden fazla payı temsil etmek üzere çeşitli kupürler halinde bastırabilir.

Hisse senetleri ilgili mevzuat hükümlerine uyulmak suretiyle serbestçe devir ve temlik olunabilir.

YENİ METİN

SERMAYE VE HİSSE SENETLERİ

MADDE 6

Şirketin sermayesi beheri 1,00 YTL nominal değerde nama yazılı 20.000.000 adet hisse karşılığı tamamı nakitten oluşan 20.000.000,00 YTL’ dır.

Şirket hisse senetleri A ve B grubu olarak iki gruba ayrılmış olup şirketin eski sermayesini teşkil eden ve tamamı ödenmiş olan 3.916.378,94 YTL ’sine tekabül eden hisse senetlerinden 1.997.353,26 YTL’lik kısmı A grubu, 1.919.025,68 YTL’lik kısmı B grubu olup tamamı ödenmiştir.Bu defa artırılan 16.083.621,06 YTL‘ nın  A grubu hisse senetlerini temsil eden 8.202.646,74 YTL ’ lık kısmı ile B grubunu temsil eden 7.880.974,32 YTL ’ lık kısmı, İstanbul Yeminli Mali Müşavirler Odası’nın 1822 sicil numarasında kayıtlı bulunan Yeminli Mali Müşavir Erdinç Angın’ın 07.05.2008 tarih ve YMM 275-1822-2008/04 sayılı İç Kaynakların Tespitine İlişkin Y.MM. raporu ile tespit olunan  10.996.619,05 YTL ‘ lik şirket iç kaynaklarından (Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları 44.647.903,54 ,Yasal Yedeklere İlişkin Enflasyon Düzeltmesi Farkları 931.054,06  , Olağanüstü Yedekler 2.175.771,01 , Diğer Kar Yedekleri 2.139.675,89 , 2003 Yılı Enflasyonundan Kaynaklanan Geçmiş Yıl Zararları 38.897.785,45 YTL ) kalan 5.087.002,01 YTL’lik kısmı ise nakit sermaye artışı sureti ile karşılanacaktır. Artırılan nakdi sermayenin tamamı muvazaadan ari olarak tamamen taahhüt edilmiş ¼’ü tescil tarihinden itibaren üç ay içinde, kalanı ise en geç üç yıl içinde ödenecektir.

Şirketin tamamı nama yazılı olan hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin devri, Türk Ticaret Kanunu, Sigortacılık Mevzuatı ve işbu Ana Sözleşme hükümlerinin mahfiziyeti kaydıyla serbesttir.

Hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin ciro edilmesi ve devir alana teslimi ile devir işlemi tekemmül etmiş olur.

Hisse senedinin ve hisse ilmuhaberinin devrinin Şirkete karşı hüküm ifa edebilmesi Yönetim Kurulu’nun bu konuda olumlu karar vermesi ve devrin pay defterine kaydedilmesi gerekir. Yönetim Kurulu her hangi bir sebep göstermeksizin dahi devre muvafakat etmeyebilir.

Yönetim Kurulu hisse senetlerini birden fazla payı temsil etmek üzere çeşitli kupürler halinde bastırabilir.

Hisse senetleri ilgili mevzuat hükümlerine uyulmak suretiyle serbestçe devir ve temlik olunabilir.

Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları	44.647.903,54
Yasal Yedeklere İlişkin Enflasyon Düzeltmesi Farkları	931.054,06
Olağanüstü Yedekler	2.175.771,01
Diğer Kar Yedekleri	2.139.675,89
2003 Yılı Enflasyondan Kaynaklanan Geçmiş Yıl Zararları	-38.897.785,45
Toplam	10.996.619,05

c) Ortaklık Yapısı ve Sermaye

Euro Yatırım Menkul Değerler A.Ş.     %89,32                       17.863.830,52 TL

Euro Portföy Yönetimi A.Ş.                 % 7,00                         1.400.000,00 TL

Diğer                                                   % 3.68                             736.169.48 TL

Toplam              % 100.00                           20.000.000,00 TL

2008 Yılı içerisinde Şirketin ortaklık  yapısında meydana gelen değişiklikler:

Şirketimiz Yönetim Kurulu’nun 31.12.2008 tarihli 137.inci toplantısında; Şirketimiz ortaklarından Euro Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’e ait B Grubu  1.043.909,86 adet hissenin 356.090,14 YTL rüçhan hakkı kuponu ile birlikte Euro Portföy Yönetim A.Ş.’ye devretmesine ilişkin talebin kabul edilerek hisse devir işleminin Hazine Müsteşarlığı’na bildirilmesine ve değişikliğin pay defterine işlenmesine  karar vermiştir. 

Euro Sigorta  A.Ş. pay sahipleri listesi 25 Ocak 2008 öncesi

PAY SAHİBİNİN ADI SOYADI /  ÜNVANI			SERMAYE MİKTARI YTL	HİSSE ADEDİ
TASARRUF MEVDUATI SİGORTA FONU			3.723.066,73	3.723.066.728
ÜNİVERSAL YATIRIM HOLDİNG A.Ş.			108.345,11	108.345.110
OTOMOBİLCİLİK VE TİCARET A.Ş.			84.780,85	84.780.848
ŞÜKRAN TOPRAK			19,53	19.532
AYLA TOPRAK			19,53	19.532
SEVGİ TOPRAK TUNGA			19,53	19.532
YEŞİM TOPRAK			58,60	58.596
F.MEVLÜT ASLANOĞLU			19,53	19.532
SERVET GÜRKAN			49,32	49.319
KARTEKS TİCARET VE SANAYİ A.Ş.			0,10	99
YAHYA MURAT DEMİREL			0,10	99
HALİT SOYDAN			0,01	10
	TOPLAM		3.916.378,94	3.916.378.937

25 Ocak  2008 satış sonrası ortaklık  yapısı

PAY SAHİBİNİN ADI SOYADI /  ÜNVANI			Sermaye Miktarı YTL	Hisse Adedi
EURO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.			3.723.066,73	3.723.066.728
ÜNİVERSAL YATIRIM HOLDİNG A.Ş.			108.345,11	108.345.110
OTOMOBİLCİLİK VE TİCARET A.Ş.			84.780,85	84.780.848
ŞÜKRAN TOPRAK			19,53	19.532
AYLA TOPRAK			19,53	19.532
SEVGİ TOPRAK TUNGA			19,53	19.532
YEŞİM TOPRAK			58,60	58.596
F.MEVLÜT ASLANOĞLU			19,53	19.532
SERVET GÜRKAN			49,32	49.319
KARTEKS TİCARET VE SANAYİ A.Ş.			0,10	99
YAHYA MURAT DEMİREL			0,10	99
HALİT SOYDAN			0,01	10
	TOPLAM		3.916.378,94	3.916.378.937

Şirketimizin  15.08.2008 tarihli olağan Genel Kurul Toplantısında, Şirketimiz sermayesinin 3.916.378,94 YTL’ sından  10.996.619,05 YTL’lik kısmının şirket iç kaynaklarından, kalan 5.087.002,01 YTL’ lik kısmın ise nakit sermaye artışı suretiyle arttırılarak 20.000.000YTL’sına çıkartılmasına bu amaçla şirket ana sözleşmesinin 6.ıncı maddesinin değiştirilmesine, nakit olarak arttırılmasına karar verilen 5.087.002,01 YTL ‘sının tamamının ortaklar tarafından muvazaadan ari olarak taahhüt edilerek, sermaye artışına ilişkin kararın tescilinden itibaren ¼’ünün  üç  ay içerisinde, kalanının ise üç yıl içinde ödenmesine, karar vermiş olup, söz konusu karar 03.10.2008 tarihinde tescil ve ilan edilmiştir. Sermaye artırımından sonra ortaklık yapısı aşağıdaki şekilde değişmiştir.

ADI SOYADI / ÜNVANI	ARTIRIM ÖNCESİ	ARTIRIM SONRASI
EURO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş	3.723.066,73	17.863.830,52
EURO PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş.	0,00	1.400.000,00
AYLA TOPRAK	19,53	74,37
SEVGİ TOPRAK TUNGA	19,53	74,37
ŞÜKRAN TOPRAK	19,53	74,37
YEŞİM TOPRAK	58,60	223,14
F.MEVLÜT ASLANOĞLU	19,53	74,37
ÜNİVERSAL YATIRIM HOLDİNG A.Ş.	108.345,11	412.562,33
OTOMOBİLCİLİK VE TİCARET A.Ş.	84.780,85	322.833,07
SERVET GÜRKAN	49,32	252,66
KARTEKS TİCARET VE SANAYİ A.Ş.	0,10	0,38
YAHYA MURAT DEMİREL	0,10	0,38
HALİT SOYDAN	0,01	0,04
		0,00
TOPLAM	3.916.378,94	20.000.000,00

d) Yönetim Kurulu Başkanı ve Murahhas Aza’nın Faaliyet Dönemine İlişkin Değerlendirmesi ve Geleceğe Yönelik Beklentileri

Sayın Ortaklarımız ,

Eski Unvanı Toprak Sigorta A.Ş. olan şirketimiz Euro Sigorta A.Ş. değerlendirmeye tabi faaliyet dönemi başında  Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu iştiraki bir şirket iken,  TMSF Fon Kurulu’ nun 25.10.2007 tarihli kararı ile , Toprak Sigorta Anonim Şirketi’nin  %95,064 oranındaki hissesinin Euro Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’ ne satılmasına karar verilmiştir.  T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı’nın 15.01.2008 tarihli yazısı ile hisse devrinin  onaylanmasını müteakip 25.01.2008 tarihinde hisse devri pay defterine kaydedilmiştir.

Şirketimizin 30 Nisan 2008 tarihli   olağanüstü genel kurul  toplantısında   gerçekleştirilen  ana sözleşme tadili sonucunda  “  Toprak Sigorta A.Ş.” olan unvanımız “Euro Sigorta A.Ş.” olarak değiştirilmiştir.  Söz konusu tadil tasarısı ile 30.04.2008 tarihli olağanüstü genel kurul kararı, İstanbul Ticaret Sicil Memurluğu tarafından 13.05.2008 tarihinde tescil edilmiş olup Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinin 16 Mayıs 2008 tarih ve 7064 sayılı nüshasında ilan edilmiştir.

Şirket yönetimini devraldıktan sonra geleceğe yönelik sağlam bir alt yapı kurmak için gerekli çalışmalar  ve yatırımlar sırayla gündeme alınmış ve uygulamaya geçirilmiştir. Bu çerçevede ;

·        Konservasyon koruması için Milli Reasürans ile Yangın &Mühendislik ve Oto Hasar Fazlası ( Excess of loss) anlaşmaları imzalanmıştır.

·         Tahsilatlarımız hızlandırılmıştır. Alacaklar teminat altına alınarak açık hesaplar kapatılmıştır.

·        Varlık yönetimi için portföy yönetim hizmet anlaşması yapılmıştır. Finansal kayba yol açan yüksek faizli teminat mektupları takas edilmiştir.

·        Şirketimiz sermayesinin 20.000.000 YTL ‘ye yükseltilmesi kararlaştırılmış olup Hazine Müsteşarlığı ve Sanayi ve Ticaret Bakanlığı’ ndan gerekli izinler alınmıştır.

·        Servislere alanında uzman ,tecrübeli üst düzey yöneticilerin atanma işlemleri yapılmış ve yapılmaktadır.

·        Tüm iş akış ve çalışma prosedürleri revize edilerek yeniden yayınlanmıştır.

·        Şirketin kullandığı AS400 Bilgi İşlem sisteminin versiyonu düşük olduğundan , Web üzerinde poliçe kesilmesine olanak tanıyan yeni bir yazılım programı satın alınmış , bu programın altyapısına uygun donanım tamamen yenilenmiştir. Söz konusu yazılım programı 01.08.2008 tarihi itibariyle acentelerimizin kullanımına açılmıştır.

·        Hasar yönetim sistemi anlaşmaları yapılmıştır. Türkiye genelinde 85 yetkili servisle anlaşma sağlanmıştır.

·        Hasar frekansı ve Hasar/ Prim oranı yüksek acenteler tasviye edilmiştir.  Acente prim portföyündeki yüksek risk girişi önlenmiştir.

·        Web sitesi yenileme çalışmaları tamamlanmıştır.

·        Acente kabul prosedürleri oluşturulmuştur. Yeni acenteler yönetmeliği ve değişen mevzuata uygun formlar oluşturulmuştur.

Şirketimizde , insan kaynakları, teknolojik yenilenme, iş organizasyonu, alt yapı, risk süreçleri ve kontrol süreçleri ile ilgili  çalışmalar  hızla devam etmekte olup sonuçlanma aşamasına gelmiştir.  Bundan sonra dengeli ve karlı bir portföy yapısı ile üretim süreci inşası başlamıştır.  Üretim ve büyüme süreci; yavaş, sağlam ve uzun vadeli bir strateji izlenerek sürdürülecektir.

Bu beklenti ve tespitler çerçevesinde, 2008 yılının sonuçlarını dikkatlerinize sunar,   2009 yılının ülkemiz, ortaklarımız ve şirketimiz için hayırlı olmasını dileriz.

Mustafa ŞAHİN

Yönetim Kurulu Başkanı ve

Murahhas Aza

e) Personel sayısı ile bölge müdürlüğü sayısına, şirketin hizmet türü ve faaliyet konularına ilişkin açıklamalar ve bunlar esas alınarak şirketin sektördeki konumunun değerlendirilmesi :

Personel Bilgileri

Şirketimizde 31.12.2007 tarihi itibariyle 18 olan personel sayısı, 31.12.2008 tarihinde 26 kişiye 30.04.2009 tarihi itibariyle 35 kişiye yükselmiştir.

2007 yılı içinde bölge müdürlüğü olmayan şirketimiz, 2008 yılı içinde Trabzon ve Ankara illerinde birer bölge temsilciliği  kurmuş olup, 2009 yılı başında Ankara Bölge Müdürlüğü ve Trabzon Bölge Müdürlüğü kuruluş işlemleri tescil ettirilmiştir.

31.12.2007 tarihinde 72 olan acente sayısı 31.12.2008 tarihi itibariyle 84’e yükselmiş olup, 30.04.2009 tarihinde 127’ye yükselmiştir.

Şirketimiz, 15.01.2008 tarihinde Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu’ndan satın alınmıştır. Şirket TMSF yönetiminde çok düşük miktarda üretim ile faaliyetini sürdürmüştür.  Satın almayı müteakip yeni acenteler kurulmuş ve üretim faaliyeti yeniden  başlamıştır. Şirketimizin 30.04.2008 tarihinde  %0.03 olan  pazar payı, 30.04.2009 tarihi itibariyle % 0.27 ‘ye yükselmiş, buna karşın prim artış oranı % 938.02 olarak artış göstermiştir. Üretim trendi, organizasyon ve altyapı süreçlerinin 31.12.2009 tarihi itibariyle hedeflenen noktaya ulaşması için gerekli çalışmalar hızla devam ettirilmektedir.  

 II.YÖNETİM VE KURUMSAL YÖNETİM UYGULAMALARINA İLİŞKİN BİLGİLER:

a)Yönetim Kurulu Başkan ve Üyeleri ile  Genel Müdür ve denetçilerin görev süreleri ve mesleki deneyimleri.

 31/12/2008 Tarihi İtibariyle Üst Düzey Yöneticileri

b) Denetçilerin görev süreleri ve mesleki deneyimleri :

c)Yönetim kurulu üyelerinin hesap dönemi içinde yapılan ilgili toplantılara katılmaları hakkında bilgiler:

Şirketimiz Yönetim Kurulu faaliyet döneminde şirket ihtiyaçları çerçevesinde düzenli olarak  toplantılar düzenlemiştir. Söz konusu toplantılara ait tutanaklar bütün üyeler tarafından imzalanarak karar defterine kaydedilmiştir.

d)İnsan Kaynakları :

Euro Sigorta A.Ş. insan kaynakları politikası, organizasyon şemasında yer alan birimlerin iş akışının günlük ve planlanan hedefler doğrultusunda sağlıklı olarak yürütülmesi çerçevesinde halen şirket üst düzey yönetimi tarafından şekillendirilmektedir. 2008 yılı insan kaynakları açısından daha çok personel değişimi ve rotasyonu şeklinde geçmiştir. 2009 yılında organizasyon şemamıza uygun terfi ve yetkilendirme  sistemi mevcut prosedürümüze uygun olarak  oluşturulacaktır.  İnsan Kaynakları işlemleri , ( özlük hakları, izin, ücret ve eğitim) Mali İşler ve Muhasebe Servisi tarafından yürütülmektedir.

İnsan kaynakları uygulamaları şirketin ihtiyaçlarına göre üst yönetimin tasarrufu ile gerçekleştirilmiştir. 

e) Şirketimizin dahil olduğu risk grubu ile yaptığı işlemlere ilişkin bilgiler.

Risk politikası, olası tehlikelere herhangi bir şekilde karşı koymak için şirket yönetimi tarafından alınan önlemlerin bütünüdür.

Risk belirleme yöntemlerimizin başında hangi olaylar kayıplara neden olmaktadır, ne zaman risk doğabilir, nerede risk olabilir gibi soruların cevapları alınması amaçlanmıştır. Risk politikası için alınan önlemler geleceğe yönelik olup yaklaşmakta olan kayıp tehlikelerini önlemeyi yada minimum kılmayı amaçlar. 

Günümüz koşullarında sigorta şirketleri yok edilebilir riskleri elemine etmek kaçınılmaz riskleri doğru saptayarak, müşterilerine farklı fiyat seçenekleri sunmak zorundadır. En ucuz sigortacı en yüksek prim gelirini hedef alandır. Aynı zamanda en çok yeni işlem gerçekleştirendir. En pahalı sigortacı ise riskten kaçınandır. Beklenen hasar gerçek hasara eşitse en yüksek kar sağlanacaktır. Bu durumda riskten kaçan sigortacının karı en düşük, riskten hoşlanan sigortacının da düşük primle satması nedeniyle karı düşük olacaktır. Riske girme sigorta şirketlerinin varoluşlarının sonucudur. Riske girmemek aynı zamanda kardan kaçınmayı da göze almaktır. Ancak hasarlar tesadüfen düşük gerçekleşirse risk alan daha çok kar edecektir. Şirketimiz bu risk varsayımları içinde sigorta branşları bazında risk kabul politikasını her yıl hazırlanan yönetmelikle acentelere duyurmaktadır.

Oto sigortalarında mümkün olduğunca il, araç marka, model ve kullanım tarzları bazında hasar/prim risk profillerinin ve hasar frekanslarının analizleri yapılmaktadır. Riski daha az olan araç grupları ve illerde  oto sigortalarının yapılması hedeflenmektedir. Bu doğrultuda büyük illerde daha doğrusu hasar/prim ve hasar frekansının yüksek olduğu araç grubu ve kullanımlarından kaçınılmaktadır. Teminat verilmesi durumunda da fiyatlar, primler

arttırılarak teminat verilebilmektedir. Riskli araç grupları   dışındaki marka, modellerde uygun fiyat ve şartlar belirlenerek yoğun olarak çalışmaya odaklanılmıştır. Yapılan analiz çalışmaları sonucunda risk gruplarının fiyat ve hasar/prim oranları sürekli takip edilmektedir.

Bu doğrultuda oto sigortaları risk kabul yönetmeliğinde teminat limitleri, koşulları ve detayları belirlenmiştir.   

Yangın sigortalarında mümkün olduğu kadar küçük ölçekli risk grupları konut, küçük ticari işletmeler hedef alınarak çalışma yapılmaktadır. Büyük montanlı sınai rizikolar reasürans anlaşması içinde plasmanları sağlandığı ölçüde sigortaları yapılmaktadır. İlk etapta riziko teftiş çalışması yapılarak riskin yapı karakteristiği, bitişikliği, ısıtma ve elektrik tesisatları, su kaynakları, itfaiye yakınlık vb kriterler ile deprem ve seylap riskleri ile hasar olabilecek detaylar araştırılır incelenir. Daha sonra PML ve EML sonuçlarına göre oluşabilecek hasar tahminleri yapılarak sonuçlarına göre risk fiyat belirlemesi yapılır. Kümül oluşturulabilecek risklerde sürekli takip edilmektedir. Bölgeler içinde oluşabilecek ani artışlar alınan raporlara göre kontrol edilmektedir. Yangın sigortalarında, teminatlar bazında risk grupları oluşturulmuştur. Sigorta edilemeyen ve edilebilecek rizikolar teminat limitlerine kadar belirlenmiştir. Yangın sigortası risk kabul yönetmeliğinde detaylı şekilde açıklamaları yapılmıştır.

Mühendislik sigortaları üretimi şirketimiz prim üretimi içinde önemli yer tutmasa da risk çalışmaları eldeki veriler doğrultusunda değerlendirilmiştir. İnşaat sigortalarında  büro, yurt, lojman, konut, iş merkezi, otel gibi inşaat projeleri yapılması hedeflenmiştir. Her proje için inşaat süresine, yapıların inşa tarzına, inşaatın ifa edildiği yere, projenin teknik özelliklerine ve sigortalı tarafından talep edilen ek teminatlara göre risk değerlendirmesi yapılır.   Diğer taraftan özellik arz eden bazı inşaat sigortalarının sigorta konusu projelerinin (baraj ve yol inşaatı) yüksek bedeller içermesi sebebi ile reasürörlerle ortak çalışma yapılarak değerlendirilir. Montaj sigortaları da inşaat sigortalarına benzer özellikler taşımakta olup konu riskin durumuna göre değerlendirilir.

Makine sigortasında, başlangıcında on yaşını aşan ve ülkemizde yerleşik mümessili ve servisi bulunmayan makineler için yine belirli yaşı aşan makinelere ağır risk oluşturduğu için (zirai makineler, yer altında çalışan makineler ve yüzer vasıtalar vb.) teminat verilmemesi esastır. Makine kırılması teminatı verilen makinelere beraberinde yangın sigortası verilmesi zorunludur.  

ECS sigortalarında tıbbi cihazların gerek çalışma ortamları, gerek kullanan kişilerin yetersizliği ve cihaz modellerinin eski olması nedeniyle risk kabul yönetmeliğinde kısıtlayıcı tedbirler almamızı gerektirmektedir. Garanti kapsamındaki cihazlarda garanti kapsamına giren hasarlar teminat dışı tutulmaktadır.

Nakliyat emtea sigortasında risklerin gösterdiği çeşitlilik ve özellikler nedeniyle, sigortanın sınırlı koşullarla kabulü veya kabulünün olanaksız olması söz konusu olmaktadır. Emtia grupları oluşturulmuştur. Mal nakliyat sigortalarında her bir riski etkileyen bir çok etken ve değişkenin bulunması, risklerin benzer alt gruplar halinde toplanması ve değerlendirilmesi oldukça güçleştirmektedir. Denizyolu, karayolu, havayolu ve demiryolu bölümlerinin her biri ayrıca yurtiçi ve yurtdışı taşımalar ile dar ve geniş kapsamlı teminatlar olmak üzere bölümlendirilmiştir. 

Yukarıda branşlarla ilgili risklerin kabulü ancak reasürans anlaşması dahilinde kabul edilebilmektedir. Trete anlaşmasında istisna edilmiş hiçbir risk temin edilmemektedir. Anlaşma gereği şirketimize verilen branş teminat limitleri dışında risk kabulü yapılmamaktadır. Bu limitler içinde şirketimiz riskler itibariyle konservasyon asgari ve azami limitlerini belirleyerek kalan kısımların tamamını trete reasürörlerine oranları nispetinde plasmanlarını otomatik olarak yapmaktadır.

III – FİNANSAL BİLGİLER VE RİSK YÖNETİMİNE İLİŞKİN DEĞERLENDİRMELER

a) Türk Ticaret Kanunu’nun 347 inci maddesi uyarınca teşkil olunan denetçiler tarafından hazırlanan rapor

EURO   SİGORTA  A.Ş.

GENEL KURULU’NA

Euro Sigorta  A.Ş.’ nin 2008 yılı Denetim Raporu aşağıdadır.

Türk Ticaret Kanunu’ nun  Murakıplar’ın  vazifelerinin sayıldığı 353.üncü maddesine istinaden yapılan çalışmalar başlıklar altında açıklanmıştır.

1.      Şirketin idare meclisi azalarıyla iş birliği ederek bilançonun tanzim şeklini tayin etmek,

Denetçiler olarak, Yönetim Kuruluyla olabildiğince bir araya gelinerek istişare yapılmıştır.

2.      Şirket muamelelerinden bilgi edinmek ve lüzumlu kayıtların intizamla tutulmasını sağlamak maksadıyla hiç olmazsa altı ayda bir defa şirketin defterlerini incelemek,

Şirketlerin tutmakla yükümlü olduğu kanuni defterlerin cari döneme ait olanlarının intizamlı olarak bilgisayar ortamında tutulmaya devam edildiği görülmüştür. 31.12.2008 tarihi itibariyle şirketin ayrıntılı mizanı alınarak incelenmiştir. Şirketin kanuni defterlerinin halen mevcut olup olmadıkları ve tasdikleri kontrol edilmiştir. 

3.      Üç aydan ziyade ara verilmesi caiz olmamak üzere sık sık ve ansızın şirket veznesini teftiş etmek,

2008 yılı içerisinde Şirketin kasasında bulunan nakit ve nakit benzeri varlıkların kayıtları ile fiziki değerler karşılaştırılmış olup sayım sonuçlarının fiziki kayıtlarla mutabakatı sağlanmıştır.

4.      En az ayda bir defa şirketin defterini inceleyerek  rehin veya teminat, yahut şirketin veznesinde hıfz olunmak üzere vedia olarak teslim olunan her nevi kıymetli evrakın mevcut olup olmadığının tahkik ve kayıtlara tatbik eylemek,

Şirketin pay defterleri ve karar defterlerinin bulunduğunu ve sermaye artışının yapıldığını gösterir tablo ile Şirketin geçmiş yıllar  genel kurullarına ilişkin belgeler kontrol edilmiştir.

5.      Esas mukavelede pay sahiplerinin umumi heyet toplantılarına iştirakleri için gerektiği bildirilen şartların yerine getirilip getirilmediğini incelemek,

Gerekli şartların oluştuğu görülmüştür.

6.      Bütçe ve bilançoyu murakabe etmek,

Hazırlanan 2008 yıl sonu bilançosu tetkik edilmiştir.

Şirketin Kanuni defter tasdikleri aşağıdaki gibidir.

Defterler                Tasdik Makamı            Açılış Tarih ve No        Kapanış Tarih ve No

Yevmiye Defteri    Beyoğlu 31.Noteri        25.12.2007/ 55151        22.01.2009 / 1422    Beş.8.N  

Envanter Defteri    Beyoğlu 31.Noteri       25.12.2007/ 55148        22.01.2009 / 1423    Beş.8.N           

Defteri Kebir         Beyoğlu 31. Noteri       25.12.2007/ 55150                  

Takdirlerinize saygıyla arz ederiz.

         İsmail ÜZER                              İsmail GÜNER

                                   Denetim Kurulu Üyesi                      Denetim Kurulu Üyesi

b) İç Denetim Faaliyetleri

Şirketimizde iç denetim departmanı,  Hazine Müsteşarlığı Sigortacılık Genel Müdürlüğü tarafından çıkarılan “Sigorta ve Reasürans Şirketlerinin İç Denetim Sistemlerine İlişkin Genelge” sine istinaden Yönetim Kurulumuzun 27.12. 2004 tarihli kararı ile kurulmuştur.

2008 yılı İç Denetim faaliyetlerinde; Şirket’in tüm iş ve işlemlerinin, yürürlükteki kanun, yönetmelik, tebliğ ve talimatlar ile diğer mevzuata uygunluğunun kontrol edilmesi, denetlenmesi;  hata, hile ve usulsüzlüklerin önlenmesi ve tespiti amaçlanmıştır.

Bu amaçlar doğrultusunda 2008 yılı İç Denetim  faaliyetleri , şirketimizin Genel Müdürlük birimlerinin tamamını kapsayacak şekilde Euro Sigorta A.Ş. İç Denetim  Yönetmeliği çerçevesinde gerçekleştirilmiştir.

2008 yılında tüm genel müdürlük departmanları denetlenmiş, iş akış prosedürleri güncellenmiştir.

Mustafa Avşar

İç Denetim Müdürü

c) Bağımsız denetim raporu

EURO SİGORTA ANONİM ŞİRKETİ

1 OCAK 2008 – 31 ARALIK 2008 HESAP DÖNEMİNE AİT

BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

EURO SİGORTA  A.Ş. Yönetim Kurulu’na,

1.                    Euro Sigorta A.Ş.’nin 31/12/2008 tarihi itibarıyla hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait gelir tablosunu, özsermaye değişim tablosunu ve nakit akış tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.

Finansal Tablolarla İlgili Olarak Şirket Yönetiminin Sorumluluğu

2.                    Şirket yönetimi finansal tabloların sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç sistemlerin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini ve uygulanmasını içermektedir.

Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu

3.                    Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, Şirket’in iç sistemleri göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç sistemlerin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Şirket yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç sistemler arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Şirket yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.

Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

Görüş

4.                    Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Euro Sigorta A.Ş.’nin 31 Aralık 2008 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akışlarını, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartları (bkz. 2 no’lu dipnot) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.

İstanbul, 13 / 03 / 2009

BOĞAZİÇİ SMMM  VE BAĞIMSIZ DENETİM  A.Ş.

Fatma SAKA

Sorumlu Ortak Başdenetçi

Sedef Cad. Ata 4 Ticaret Merkezi T Blok

K:3 No:34 Ataşehir-Kadıköy-İSTANBUL

EURO SİGORTA A.Ş. 31 Aralık 2008 TARİHLİ  BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ  SOLO BİLANÇO